基金净值份额怎么算？
首先，要理解单位净值和累计净值这两个概念。 基金份额的单价称为单位净值（Unit Price）； 基金份额的总价称为累计净值（Accumulated Net Value） 举例来说，某只基金的资产合计10亿元，负债合计2亿元，总市值为12亿元，假如我购买了该基金30万份，则我的账面价值为36万元（12亿×30万/10亿=36万元），而该基金的累计净值是15元（12元+2元=15元）。 我购买的这份基金不仅不亏而且还赚了，这到底是咋回事呢？这是因为我国对基金运作有着严格监管，基金不得不将大部分资金用来购买债券、货币基金等安全系数高的产品以规避风险。因此即使基金买入的股票亏损较多，但是由于买入了大量的低风险资产，使得基金总体收益并不低。虽然基金总市值低于基金净资产，但是基金的累计净值却高于单位的净值。
一般来说，如果基金运行正常的话，基金累计净值增长会大于单位净值增长。 但是有一种情况使得二者之差会变为负值，那就是基金发生巨额赎回时。比如基金当日净赎回量（当天全部赎回份额与当天成交份额的差)超过了70%的比例时，就会出现基金资产的大幅减少，虽然当日基金的单位净值增加了，但由于巨额赎回导致基金当日清算后的资金总额小于当日基金资产总值，从而造成单位净值小于累计净值的情况。这种情况一般发生在节假日或者市场休市期间，由于不能交易，基金公司需要利用资金购买债券等资产，从而导致基金在净值上呈现先升后减再升的趋势。
值得注意的是，无论是单位净值还是累计净值都只能代表过去，投资者在购买基金的时候关键要看两个指标——夏普比率（Sharpe Ratio）和信息比率（Information Ratio）。